بنابراین، اگر شرایط تورم کاهش نیابد و نرخ‌های بهره همچنان به بالاتر از حد خود ادامه دهند، آیا TLT می‌تواند در نوسانات پایین‌تر قبلی دوباره حرکت کند و احتمالاً آنها را بشکند؟
ما یک تنظیم طولانی‌مدت بالقوه دیگر در فهرست پیگیری داریم، این بار بر روی احتمالاً بزرگترین موضوع سال 2022 تمرکز می‌کنیم، که احتمالاً در اوایل سال 2023 تمرکز بزرگی خواهد بود: تورم و نرخ‌های بهره!
البته، ما همچنین منتظر نکاتی در مورد تغییر شرایط تورم یا اظهار نظر مقامات فدرال رزرو پیش از نشست فوریه FOMC خواهیم بود. هرگونه پیشنهادی مبنی بر کاهش بالقوه، توقف یا حتی معکوس شدن افزایش نرخ بهره در سال 2023 قطعاً بر تعصب ما در مورد TLT تأثیر خواهد گذاشت.
در ابتدا توسط بانک های مرکزی تصور می شد که این شرایط تورم “گذرا” خواهد بود، اما در اواخر سال 2021 و اوایل سال 2022، شاهد تغییر لفاظی از سوی بانک های مرکزی، به ویژه از سوی فدرال رزرو بودیم. سپس در ژانویه 2022 بود که فدرال رزرو شروع به افزایش نرخ بهره در مارس 2022 کرد.
این محیط نرخ به سرعت در حال افزایش تأثیر منفی بر قیمت اوراق داشت، همانطور که در ETF اوراق قرضه خزانه 20 ساله (TLT) دیده می شود، که توسط بسیاری از معامله گران برای ابراز تعصب در قیمت اوراق قرضه ایالات متحده استفاده می شود. این ETF عمدتاً در ایالات متحده معامله می شود، اما قرار گرفتن در معرض TLT را می توان در خارج از ایالات متحده به عنوان CFD با بسیاری از کارگزاران در سراسر جهان یافت.
در گذشته، این یکی از آسان‌ترین معاملات تاریخ بود، زیرا فدرال رزرو اعلام کرد که در مبارزه با تورم تهاجمی خواهند بود، زیرا داده‌های تورم نشان می‌دهد که قیمت‌ها ثابت هستند و داده‌های اشتغال نشان می‌دهد بازار کار قوی در ایالات متحده وجود دارد.
در نمودار روزانه بزرگ‌نمایی شده TLT، می‌بینیم که به نظر می‌رسد جهش قبلاً بالای نوسان خود را در بین 100 تا 200 SMA و همچنین سطح اصلاحی فیبوناچی 61٪ (که با نوسان شکسته قبلی مطابقت دارد پیدا کرده است. پایین تر از ماه ژوئن).
البته، تا زمانی که اطلاعات بیشتری به دست نیاوریم، نمی‌دانیم، اما در حال حاضر، چشم‌انداز اجماع کنونی و روند قیمت در TLT به نفع خرس‌ها است و باعث می‌شود بازی نزولی بالقوه در TLT one تا جلسه بعدی FOMC در فوریه تماشا شود.
اما نظر شما چیست؟ آیا TLT به عنوان فروش است یا باید یک بازی صعودی را در نظر بگیریم، به خصوص در یک شکست پایدار بالاتر از میانگین های متحرک؟ در بخش نظرات زیر به ما اطلاع دهید!
این محتوا صرفاً برای مقاصد اطلاعاتی است و به عنوان مشاوره سرمایه گذاری محسوب نمی شود. معامله در هر بازار مالی مستلزم ریسک است. لطفاً افشای ریسک ما را بخوانید تا مطمئن شوید که خطرات مربوط به آن را درک کرده اید.
منبع: https://www.babypips.com/trading/bonds-interest-rates-tlt-2022-12-28
بنابراین، قبل از در نظر گرفتن یک بازی کوتاه برای معنا بخشیدن به پتانسیل R:R، یک سناریوی ممکن با توجه به اینکه آخرین حرکت کوتاه‌مدت ایجاد کرده است، مراقب هستیم تا ببینیم آیا TLT به Fibs / SMA بازمی‌گردد یا خیر. یک سیگنال تصادفی “بیش از حد فروش”.
اما آن سال 2022 بود… برای قیمت اوراق قرضه در سال 2023 چه چیزی در انتظار است؟
با توجه به تمرکز بانک های مرکزی جهانی برای مبارزه با شرایط تورمی بالا با افزایش نرخ بهره، اوراق قرضه و بازده اوراق قرضه بازارهایی برای تجارت در سال 2022 بوده اند.
