محمد المریری، رئیس آموزش و استراتژی بازار در اوربکس
درباره نویسنده:
در حالی که ریسک پذیری جهانی در سه ماهه اول سال 2023 به طرز چشمگیری بهبود یافته است. رشد ایالات متحده و اتحادیه اروپا به طور قابل توجهی کاهش یافته است و اکنون نگرانی فزاینده ای وجود دارد که اقتصاد جهان وارد رکود می شود.
پایان چرخه اقتصادی فعلی
آنچه که ما دیدیم در مورد بانک‌های خاص مانند Signature و SVB در ایالات متحده و Credit Suisse سوئیس رخ داد، نتیجه افزایش شدید نرخ بهره توسط فدرال رزرو ایالات متحده بود. در کمتر از یک سال، فدرال رزرو نرخ معیار خود را به 5 درصد افزایش داده است – بالاترین نرخ از سال 2007 – در واکنش به افزایش نرخ تورم با سریع ترین سرعت خود در دهه های اخیر.
آیا در رکود هستیم؟
سه ماهه دوم قرار است سه ماهه هیجان انگیز دیگری برای معامله گران و سرمایه گذاران باشد. حقیقت این است که هیچ کس نمی تواند با قطعیت وقایعی را که در آینده رخ می دهد پیش بینی کند. آنچه مهم است این است که تأثیر بالقوه هر سناریو را درک کنید و استراتژی تجاری یا سرمایه گذاری خود را بر اساس آن ایجاد کنید، در حالی که تمام خطرات احتمالی را نیز در نظر بگیرید.
بیت کوین نیز ارزش توجه دارد، زیرا بیت کوین/دلار آمریکا از ابتدای سال 2023 بیش از 70 درصد افزایش یافته است. بیت کوین زمانی که بتواند مانع 30000 دلاری روانشناختی کلیدی را بشکند، پتانسیل صعودی زیادی دارد. همچنین انتظار دارم زمانی که چشم‌انداز نظارتی شفاف‌تر شد و به محض اینکه دستور کار فدرال رزرو از انقباضات پولی دور شد، بازار ارزهای دیجیتال بهبودی خود را آغاز کند.
قیمت نفت احتمالا بالا باقی می ماند
درباره نویسنده:
رئیس آموزش و استراتژی بازار در اوربکس محمد المریری یک تکنسین بازار خبره (CMT) و یکی از اعضای انجمن تکنسین های بازار آمریکا (MTA) است. او بیش از 15 سال تجربه تجارت حرفه ای دارد و رویکردی پیشرفته برای تحلیل بنیادی با تمرکز بر استراتژی های مدیریت ریسک ایجاد کرده است. او ریاست چندین کنفرانس سرمایه گذاری را بر عهده دارد و تیم تحقیق و تحلیل Orbex را رهبری می کند. المریری به صورت زنده میزبانی می کند وبینارها، سمینارها و رویدادها و اغلب از او دعوت می شود تا به صورت زنده در رسانه های اصلی از جمله CNBC و العربیه ظاهر شود تا بینش های کارشناسی خود را در مورد بازارها به اشتراک بگذارد.
بحران بانکی، نگرانی‌های تورم و افزایش نااطمینانی جهانی، بسیاری از سرمایه‌گذاران را به سمت دارایی‌های امن و به‌ویژه طلا در سه ماهه اول سال 2023 سوق داد. و اگر تغییری در شرایط جوی ناپایدار کنونی ایجاد نشود، انتظار دارم قیمت طلا در سه ماهه دوم به روند صعودی خود ادامه دهد. دلار ضعیف تر همچنین طلا را برای سرمایه گذاران در سه ماهه دوم جذاب تر خواهد کرد.
از نظر سایر ارزهای اصلی، پوند انگلیس در سه ماهه دوم سال 2023 فضای زیادی برای صعود دارد، اما همه چیز به این بستگی دارد که آیا بانک انگلستان بتواند تورم را دوباره کنترل کند یا خیر. یکی از عوامل موثر در مشکلات تورمی در بریتانیا، قیمت های بی رویه انرژی است. بنابراین، حل و فصل مناقشه اوکراین و روسیه می‌تواند منجر به افزایش ارزش پوند و یورو در برابر دلار آمریکا در سه ماهه دوم سال 2023 شود.
طلا و بیت کوین در حال افزایش هستند
خبر خوب این است که تورم در 3 ماه گذشته روند کاهشی داشته است و ما می‌توانیم شاهد تورم حتی کمتر در اواسط سال 2023 باشیم. از نظر نحوه واکنش بازارهای سهام به اخبار، مهم است که همیشه به یاد داشته باشید که بازار آینده نگر است. من انتظار دارم که به محض اینکه فدرال رزرو آخرین افزایش نرخ خود را اعلام کند، بازار سهام شروع به بهبود کند. هر گونه تسهیل غیرمنتظره در سیاست پولی نیز می تواند جرقه ای را در بازارهای فناوری، سهام و ارزهای دیجیتال ایجاد کند.
چشم انداز فارکس Q2 2023
یکی از سناریوهای آخرالزمانی که اخیراً مورد بحث قرار گرفته، احتمال دلارزدایی از اقتصاد جهانی است. این امر مستلزم کاهش وابستگی کشورها به ارز ذخیره جهانی – دلار آمریکا – برای تجارت بین‌المللی است. به عنوان مثال، در اواخر ماه مارس، برزیل و چین به توافقی دست یافتند تا با استفاده از ارزهای خود به جای دلار آمریکا تجارت کنند.
ضرب المثل وقتی آمریکا عطسه می کند، دنیا سرما می خورد. تحلیلگران در حال حاضر در حال بحث هستند که آیا ما از نظر فنی در حال حاضر در رکود هستیم یا خیر، اما حقیقت موضوع این است که رکود نه تنها اجتناب ناپذیر است، بلکه این همان چیزی است که فدرال ایالات متحده روی آن حساب می کند. فدرال رزرو به دنبال یک رکود کنترل شده با نرخ بهره بالاتر و استانداردهای سخت گیرانه تر وام است.
از نظر سایر ارزهای اصلی، پوند انگلیس در سه ماهه دوم سال 2023 فضای زیادی برای صعود دارد، اما همه چیز به این بستگی دارد که آیا بانک انگلستان بتواند تورم را دوباره کنترل کند یا خیر. یکی از عوامل موثر در مشکلات تورمی در بریتانیا، قیمت های بی رویه انرژی است. بنابراین، حل و فصل مناقشه اوکراین و روسیه می‌تواند منجر به افزایش ارزش پوند و یورو در برابر دلار آمریکا در سه ماهه دوم سال 2023 شود.
طلا و بیت کوین در حال افزایش هستند
یکی از سناریوهای آخرالزمانی که اخیراً مورد بحث قرار گرفته، احتمال دلارزدایی از اقتصاد جهانی است. این امر مستلزم کاهش وابستگی کشورها به ارز ذخیره جهانی – دلار آمریکا – برای تجارت بین‌المللی است. به عنوان مثال، در اواخر ماه مارس، برزیل و چین به توافقی دست یافتند تا با استفاده از ارزهای خود به جای دلار آمریکا تجارت کنند.
در اوایل سه ماهه دوم، قیمت نفت پس از اعلام کاهش ناگهانی تولید توسط تعدادی از بزرگترین صادرکنندگان جهان افزایش یافت. این روند قرار است ادامه یابد زیرا صادرکنندگان به دنبال حفظ قیمت ها در سطوح فعلی در طول فصل تابستان هستند. آنچه من از سرمایه گذاران می خواهم که مراقب آن باشند، وضعیت روسیه و اوکراین است. هر نتیجه مثبتی در این زمینه می تواند ارزش گذاری برنت و نفت خام را همراه با سهام انرژی از بین ببرد.
خط پایین
با کاهش تولید ناخالص داخلی ایالات متحده برای سه ماهه چهارم سال 2022، و با توجه به اینکه تورم همچنان با دو برابر میانگین سالانه رشد می کند، به نظر می رسد که ما در حال عبور از مرحله “انقباض” چرخه اقتصادی فعلی هستیم. با توجه به آنچه گفته شد، حداقل در حال حاضر، ترس از تکرار بحران مالی جهانی سال 2008 بی‌اساس به نظر می‌رسد. در حالی که ما شاهد شکاف هایی در سیستم بانکی خود هستیم، چشم انداز پولی امروز بسیار قوی تر از محیط غیرقانونی سال 2008 است.
سه ماهه دوم قرار است سه ماهه هیجان انگیز دیگری برای معامله گران و سرمایه گذاران باشد. حقیقت این است که هیچ کس نمی تواند با قطعیت وقایعی را که در آینده رخ می دهد پیش بینی کند. آنچه مهم است این است که تأثیر بالقوه هر سناریو را درک کنید و استراتژی تجاری یا سرمایه گذاری خود را بر اساس آن ایجاد کنید، در حالی که تمام خطرات احتمالی را نیز در نظر بگیرید.
بیت کوین نیز ارزش توجه دارد، زیرا بیت کوین/دلار آمریکا از ابتدای سال 2023 بیش از 70 درصد افزایش یافته است. بیت کوین زمانی که بتواند مانع 30000 دلاری روانشناختی کلیدی را بشکند، پتانسیل صعودی زیادی دارد. همچنین انتظار دارم زمانی که چشم‌انداز نظارتی شفاف‌تر شد و به محض اینکه دستور کار فدرال رزرو از انقباضات پولی دور شد، بازار ارزهای دیجیتال بهبودی خود را آغاز کند.
قیمت نفت احتمالا بالا باقی می ماند
به خواندن ادامه دهید
تنوع بخشی کلیدی است، به خصوص امروزه که محیط اقتصاد کلان بسیار بی ثبات است. در Orbex، ما به خوانندگان و معامله‌گران خود کمک می‌کنیم تا پیچیدگی‌های بازارهای مالی را درک کنند و برای تقریباً هر سناریو ممکن آماده شوند. ما با ارائه برخی از بهترین تحقیقات و تحلیل‌ها در بازارها به صورت زنده روی موفقیت بلندمدت مشتریان خود سرمایه‌گذاری می‌کنیم. وبینارها، خلاصه بازار روزانه، دوره های ویدیویی و چشم اندازها و پیش بینی های انحصاری. می توانید با مراجعه به وب سایت ما به آدرس Orbex و خدمات ما بیشتر بیاموزید orbex.com
با کاهش تولید ناخالص داخلی ایالات متحده برای سه ماهه چهارم سال 2022، و با توجه به اینکه تورم همچنان با دو برابر میانگین سالانه رشد می کند، به نظر می رسد که ما در حال عبور از مرحله “انقباض” چرخه اقتصادی فعلی هستیم. با توجه به آنچه گفته شد، حداقل در حال حاضر، ترس از تکرار بحران مالی جهانی سال 2008 بی‌اساس به نظر می‌رسد. در حالی که ما شاهد شکاف هایی در سیستم بانکی خود هستیم، چشم انداز پولی امروز بسیار قوی تر از محیط غیرقانونی سال 2008 است.
محمد المریری، رئیس آموزش و استراتژی بازار در اوربکس
تنوع بخشی کلیدی است، به خصوص امروزه که محیط اقتصاد کلان بسیار بی ثبات است. در Orbex، ما به خوانندگان و معامله‌گران خود کمک می‌کنیم تا پیچیدگی‌های بازارهای مالی را درک کنند و برای تقریباً هر سناریو ممکن آماده شوند. ما با ارائه برخی از بهترین تحقیقات و تحلیل‌ها در بازارها به صورت زنده روی موفقیت بلندمدت مشتریان خود سرمایه‌گذاری می‌کنیم. وبینارها، خلاصه بازار روزانه، دوره های ویدیویی و چشم اندازها و پیش بینی های انحصاری. می توانید با مراجعه به وب سایت ما به آدرس Orbex و خدمات ما بیشتر بیاموزید orbex.com
خبر خوب این است که تورم در 3 ماه گذشته روند کاهشی داشته است و ما می‌توانیم شاهد تورم حتی کمتر در اواسط سال 2023 باشیم. از نظر نحوه واکنش بازارهای سهام به اخبار، مهم است که همیشه به یاد داشته باشید که بازار آینده نگر است. من انتظار دارم که به محض اینکه فدرال رزرو آخرین افزایش نرخ خود را اعلام کند، بازار سهام شروع به بهبود کند. هر گونه تسهیل غیرمنتظره در سیاست پولی نیز می تواند جرقه ای را در بازارهای فناوری، سهام و ارزهای دیجیتال ایجاد کند.
چشم انداز فارکس Q2 2023
آنچه که ما دیدیم در مورد بانک‌های خاص مانند Signature و SVB در ایالات متحده و Credit Suisse سوئیس رخ داد، نتیجه افزایش شدید نرخ بهره توسط فدرال رزرو ایالات متحده بود. در کمتر از یک سال، فدرال رزرو نرخ معیار خود را به 5 درصد افزایش داده است – بالاترین نرخ از سال 2007 – در واکنش به افزایش نرخ تورم با سریع ترین سرعت خود در دهه های اخیر.
آیا در رکود هستیم؟
بحران بانکی، نگرانی‌های تورم و افزایش نااطمینانی جهانی، بسیاری از سرمایه‌گذاران را به سمت دارایی‌های امن و به‌ویژه طلا در سه ماهه اول سال 2023 سوق داد. و اگر تغییری در شرایط جوی ناپایدار کنونی ایجاد نشود، انتظار دارم قیمت طلا در سه ماهه دوم به روند صعودی خود ادامه دهد. دلار ضعیف تر همچنین طلا را برای سرمایه گذاران در سه ماهه دوم جذاب تر خواهد کرد.
در اوایل سه ماهه دوم، قیمت نفت پس از اعلام کاهش ناگهانی تولید توسط تعدادی از بزرگترین صادرکنندگان جهان افزایش یافت. این روند قرار است ادامه یابد زیرا صادرکنندگان به دنبال حفظ قیمت ها در سطوح فعلی در طول فصل تابستان هستند. آنچه من از سرمایه گذاران می خواهم که مراقب آن باشند، وضعیت روسیه و اوکراین است. هر نتیجه مثبتی در این زمینه می تواند ارزش گذاری برنت و نفت خام را همراه با سهام انرژی از بین ببرد.
خط پایین
بزرگترین داستان دلارزدایی سه ماهه اول، مذاکرات چین با عربستان سعودی برای قیمت بخشی از فروش نفت خود به چین به یوان بود. با این حال، تسلط دلار همچنان بسیار قوی است. تا اواخر سال 2022، دلار 60 درصد از کل ذخایر خارجی را تشکیل می داد. کشورهایی که به دنبال جایگزینی برای دلار آمریکا هستند یک پدیده اخیر نیست و در حالی که در درازمدت ارزش دلار کاهش می یابد، فکر نمی کنم وضعیت آن به عنوان یک ارز ذخیره جهانی به این زودی ها تغییر کند..
به خواندن ادامه دهید
ضرب المثل وقتی آمریکا عطسه می کند، دنیا سرما می خورد. تحلیلگران در حال حاضر در حال بحث هستند که آیا ما از نظر فنی در حال حاضر در رکود هستیم یا خیر، اما حقیقت موضوع این است که رکود نه تنها اجتناب ناپذیر است، بلکه این همان چیزی است که فدرال ایالات متحده روی آن حساب می کند. فدرال رزرو به دنبال یک رکود کنترل شده با نرخ بهره بالاتر و استانداردهای سخت گیرانه تر وام است.
